教授博士。来自联邦卡特尔办公室的贝克尔和BaFin执行董事 Elisabeth Roegele 解释了他们如何保护个人免受歧视。

联邦卡特尔办公室 ( BKartA ) 和BaFin 的共同点不仅仅是在波恩的席位以及有时会破坏行业的声誉。它们的共同点还包括消费者保护方面的责任。

虽然BaFin的任务是保护集体消费者利益，但BKartA负责经济消费者保护。BaFinJournal 与教授Dr. BKartA消费者保护决策部门主席 Carsten Becker和BaFin证券监管执行董事Elisabeth Roegele 。

乍看上去联邦卡特尔办公室

联邦卡特尔办公室（BKartA）是联邦经济部业务领域的独立竞争管理机构。其事务受《反竞争限制法》( GWB ) 的监管。BKartA 控制公司的合并，执行对卡特尔的禁令，并对滥用市场支配力的公司采取行动。2017年以来，它还一直在履行经济消费者保护任务。该机构自 1999 年以来一直设在波恩；它目前拥有约 370 名员工。

Roegele 女士：您对消费者的印象是什么？

在联邦金融监管局立足其活性区分消费者心目中的形象为主。我们希望消费者能够以有风险意识的方式独立了解金融产品和服务，然后决定支持或反对它们。此消费者形象基于信息和个人责任。

有时这还不够：因此，当消费者无法保护自己或对集体消费者保护普遍存在重大担忧时，BaFin 会进行干预。

数字化进程越多，金融公司越多使用人工智能，比如在投资建议中，我们就越要质疑消费者形象是否仍然充分考虑了人们的实际需求。此外，我们还在2019 年 11 月 12 日法兰克福与消费者组织以及商界、科学界和政界代表讨论了消费者保护论坛。我们在那里发现，在保护人们时必须考虑到许多影响人们的因素——教育、知识、个人生活状况，还有外部影响和心理因素。

BaFin如何知道影响消费者的因素是什么？

消费者投诉和查询对我们来说是重要的知识来源。在过去的一年中，我们处理了 15,085 次消费者认为至关重要的事情。此外，我们的消费者热线有 18,651 通电话，全国范围内可拨打 0800 2 100 500。我们还定期与消费者保护组织交换信息，例如德国消费者组织联合会 (vzbv)、德国证券保护协会和金融市场监管机构。

然而，我们不仅等待从外部带给我们的东西，我们还自己发起调查和研究——例如关于可持续投资（见 BaFinJournal 2019 年 6 月）。我们还在消费者保护部门设立了一个分析消费者趋势的部门。

当金融欺诈始终是高度个人化的事情时，集体中的消费者保护有什么好处？

你是对的：首先，金融欺诈的受害者会受到个人的影响。最终，他们只能通过民事法庭要求损害赔偿。

通过集体消费者保护，我们更早开始了一步：我们希望通过确保稳定和诚实的金融体系，从而为每个人创造适当水平的保护，从一开始就尽可能避免个人损害。

另一点让我回到消费者形象：集体消费者保护也源于人们能够以具有风险意识的方式做出决定。神奇的词是“信息”。在联邦金融监管局获悉，例如，连续未经授权的交易或丢失的批准。不幸的是，欺诈案件永远无法完全避免。

BaFin究竟是如何发现违反消费者集体利益的公司的？

为此，我们会评估消费者投诉和拨打消费者电话的次数。我们还与消费者保护组织交换意见，并检查那里收到的指控是否有任何内容。通常是关于某家保险公司如何监管索赔或客户顾问的行为方式。然而，不可低估的是我们从日常和专业媒体中获得的提示。

但我们也积极监控自己。正如我所说：我们进行跨部门市场研究，在其中我们广泛阐明了选定的主题。如果我们发现个别公司的违法行为，我们会对其进行调查。最后但并非最不重要的一点是，我们观察和监控公司的行为，作为我们持续监督的一部分。

例如，BaFin可能会禁止某些金融工具并处以罚款。您如何评价您作为证券监管执行董事可以使用的工具包？

凭借立法机关给我们的文书，我认为自己目前处于有利地位。如果透明度、信息和教育不能为消费者提供足够的保护，那么我们就会采取行动。例如，法律依据是《小投资者保护法》。在严重的情况下，作为最后的手段，我们可以限制或禁止产品的销售或某些销售行为 - 在差价金融合约( CFD )的情况下，我们最近决定采取严格的限制措施。但很多时候，我们甚至不必拔出这把锋利的剑。即使我们只是让它向发行人发出正式的信息请求，这通常会导致计划的发行从一开始就没有发生。公众不会注意到任何事情。

联邦财政部、司法部和消费者保护部最近推出了一项九点消费者保护计划，显着改善了对投资者的保护。它将确保投资更加透明。资本市场上的投资者将能够更加自主地决定如何投资。在未来，联邦金融监管局是监督封闭式基金的所有管理员，并逐步接管的独立财务投资经纪人监管-命名工具箱只有两个增加。

BaFin在消费者保护方面的工作是否与联邦卡特尔办公室 ( BKartA )的职能重叠？

原则上，情况并非如此。然而，在实践中存在许多联系点。例如，如果BKartA 的部门调查发现金融市场违反消费者法，我们可能会感兴趣。一个例子：如果在此类调查中发现我们监管的公司的一般条款和条件是负面的，我们当然会利用调查结果来追究这些违规行为并影响这些公司。我们赶上了Bundeskartellamt成功地交换了比较门户的部门查询结果。未来我们将继续相互支持。